Паладий на Forex металния пазар и фондовата борса, анализи и инвестиции, действителни фючърси
Основни функции
Една от първоначалните характеристики на паладия на световните борси е, че той е един от основните активи. Този елемент, който е представител на платиновата група, не може да донесе спекулативна печалба и следователно не се разглежда от търговците като инструмент за спекулация на пазара на благородни метали. Обменът на благородни метали позволява на играчите да правят "бърза" печалба в случай на злато. Паладийът и платината са специфични финансови инструменти поради зависимостта на техните котировки от индустриалното търсене, среброто не е популярно поради ниската си цена. Златото представлява най-голям интерес за тези четири от ценните елементи, търгувани на борсата.
Рентабилността на фючърсните договори за паладий, понякога наричан "малкият брат" на платина, се анализира от търговците в средносрочен план. Характерът му се определя като основен. Защо е невъзможно да се спекулира с паладиеви котировки? Движението на ценовата графика на този метал е движение на махалото, това може да се види ясно, като се изследва промяната в цените през месеца. Цената на паладия намалява и намалява, правейки колебания с еднаква величина в абсолютна стойност. Ако днес котировките за метала паднат, то утре те ще спечелят около същия брой точки. Ако спадът продължи няколко поредни дни, тогава той ще бъде последван от увеличение също за няколко дни. Тази характеристика на формирането на паладийни курсове на борсата не позволява използването му като инструмент за спекулация.
Промяна в обменния курс на паладий за годината (USD/1 тройунция, фиксиране в Лондон):
Котировките на паладий се основават на два основни фактора. Първият фактор е ограничената му достъпност в природата. Този метал е не само един от ценните, но и един от редките химични елементи. Поради това неговата стойност по принцип не може да падне. Запасите от метал в света са много ограничени; само две държави могат да се похвалят с тях - Русия и Южна Африка, които съдържат над 80% от световния паладий. Като се има предвид, че минната индустрия в Южна Африка зависи от постоянни енергийни кризи, а най-голямото минно предприятие на MMC Norilsk Nickel е руско, Русия има всички предпоставки за монополизиране на пазара на този благороден метал.
Вторият фактор, определящ позицията на паладий на пазара на благородни метали, е индустриалното търсене на този елемент. За разлика от златото, чието търсене се състои от инвестиции и бижутерски компоненти, търсенето на паладий е предимно индустриален по своята същност. Това търсене се генерира от автомобилната индустрия в развитите страни - потребители на метал: колкото по-добра е икономическата ситуация в страната, толкова по-голямо е производството на автомобили в конверторите, за които се използва паладий. Анализът на цените на паладий показва, че дори в кризисни години техният спад не може да бъде твърде силен. Обяснението за тази ситуация изглежда много просто: замяната на паладий в неутрализатори е възможна само с платина, което е още по-скъпо.
Фючърсните договори за паладий са доста стабилни, резки падания или скокове не са характерни за този метал. Махалният характер на движението на котировките позволява на инвеститорите да спестяват средства в дългосрочен план. Значителни промени в цените на благородните метали могат да се предскажат с голяма степен на вероятност: те почти винаги зависят от промените в търсенето. По този начин, на фона на нарастващия интерес на потребителите към бижута, произведени от паладий, и нарастващото търсене от бижутерски компании, стойността му рязко се увеличи в началото на 2000-те. Печелили са и тези, които са инвестирали в паладий преди ЕС да реши да ограничи емисиите от автомобили. Търсенето на метал след това решение рязко се увеличи и котировките се повишиха.