Частните банки са имали дълъг подем и дълбок спад - днес те са
Моите новини
Краят на тяхната ера често е обявяван. В крайна сметка броят на традиционните германски частни банки намалява от години.
01/10/2005 | от Клаудия Ванер (Handelsblatt)
ФРАНКФУРТ/М. През 1960 г. статистиката на Bundesbank все още отчита 209 института, през 1997 г. само 59. Преломът следва следващата година: централната банка спира да брои германските частни банки с мотива, че броят им е станал твърде малък.
Но не може да се говори за край. В началото на годината банката Sal.Oppenheim пое BHF-Bank, превръщайки я в най-голямата частна банкова група в Европа. Други институции също са много оживени: във времена, когато големите германски банки имат всичко друго, но не и лесно, частните банки показват удивителна степен на устойчивост. През следващите дни Handelsblatt ще изобрази част от частните институти, които са създали или все още пишат история в Германия.
Плачът за падането на индустрията започна рано: „Още преди Първата световна война много съвременници възприемаха частната банка като остаряла форма на бизнес, а за периода след Втората световна война те говореха, вероятно малко преувеличени, дори за, изчезнали икономически реликви и реликви от висшата класа “, пише Ханс Пол, професор по икономическа история в университета в Бон, в книга за нишовите стратегии на частните банкери.
Разбира се, много от институтите сега принадлежат на големи корпорации: британският HSBC притежава добри три четвърти от Trinkaus & Burkhardt, трите банки Bethmann, Maffei и Delbrück се обединиха като дъщерни дружества на холандския ABN Amro, а BayernLB има дял в Hauck & Aufhäuser. Но все още има няколко института, които - управлявани от лично отговорни партньори - са били собственост на потомците на основателското семейство от векове. Sal.Oppenheim в Кьолн е един от тях, банковата къща на Франкфурт Metzler, MM Warburg от Хамбург и Hanseatic Berenberg Bank. Корените на тези институти отиват далеч в миналото: тези на Опенхайм до 1789 г., Варбург е основан през 1798 г., а най-старата германска банка, Беренберг, датира от 1590 г.
В ранните си дни банкерите често са били и търговци и банковият им бизнес е бил тясно свързан с търговията със стоки. „Можете дори да кажете, че банковата професия се е развила чрез специализация в определени области на дейност, свързана с търговията“, казва Майкъл Юрк, ръководител на историческия архив в Dresdner Bank. Юрк се позовава на пример за основателите на франкфуртската банкова къща Neufville, които търгуват с вълна, плат, коприна и бижута и първоначално организират финансирането на тези стоки. Според историка комбинацията от паричен бизнес и търговия със стоки се разтваря едва в средата на 18 век.
Скоро се добавя и друга задача: различни бизнес отношения с князе и благородници, на които те отпускат заеми, финансират доставки на стоки и почитат менителници. В продължение на десетилетия те успяха да покрият финансовите нужди на именията със заеми. От края на 18 век обаче капиталовите изисквания на новите държави все повече надвишават финансовата сила на банките. Първо, банкерите прехвърлиха вината върху себе си. Създаден е така нареченият частичен заем: той вече не остава в банката, а по-скоро е разбит и прехвърлен на клиентите като лихвоносна инвестиция.
Бързо напредващата индустриализация доведе до допълнителни и все по-големи капиталови изисквания. Следователно от средата на 19 век банкерите започват да създават акционерни банки - институции в законната форма на акционерни дружества. Например банкерът Adelbert Delbrück играе основна роля при основаването на Deutsche Bank. В крайна сметка обаче банкерите видяха клона, в който седяха: акционерните банки поеха все повече и повече бизнес. Скоро те доминираха на германския паричен пазар.
Но въпреки че частните банкери бяха загубили контрол над големите банки, броят им продължи да расте до Първата световна война. Според съвременната информация те са се увеличили с около 800 на 2200 между 1892 и 1912 г. Банките имаха добри шансове - както и до днес - като консултанти и „мрежови работници“. Те се свързаха със специалисти и помогнаха да се избере правилната инвестиция или финансиране. С тези задачи много институти преминаха през 20-те години, когато хиперинфлацията и глобалната икономическа криза опустошиха икономиката на Германия. Опитът им в международния бизнес и добрите им международни контакти - често основани на семейни връзки - им помогнаха, тъй като след годините на инфлация германските компании бяха все по-зависими от капитала от други страни.
От 1931 г. нататък стана наистина трудно. Голямата банкова криза означаваше края на много частни банки. Банкерите са се ангажирали твърде силно с отделни кредитополучатели или са взели назаем от конкуренти, за да спекулират. Най-тежкият удар последва с „арианизационната политика“ на националсоциалистите. Традиционно много частни банкови къщи са били собственост на семейства от еврейски произход. От 21-те „еврейски“ банки през 1933 г. седем са ликвидирани, а пет са поети от друга банка. Останалото остана, но отиде при нови собственици.
След Втората световна война броят на частните банкери намаля драстично. През 1950 г. Bundesbank показва само 225, през 1931 г. все още е 800. Спадът продължава и през 70-те години. Слабата икономическа среда и турбуленцията на валутните пазари вкараха няколко банки в беда, като най-грандиозният беше фалитът на Herstatt Bank през 1974 г. с обем на баланса от 2,2 млрд. DM, което беше значително за времето.
В следващите години глобализацията направи живота им също толкова труден, колкото нарастващите изисквания за надзор. Все повече банки избягаха в обятията на велик собственик. Звучните имена изчезнаха: Schröder Münchmeyer Hengst сега се нарича UBS Private Banking, банката Grunelius беше обединена с Deutsche Bank.
За останалите къщи, които са особено силни в управлението на активите, шансовете не са лоши, казва Райнер Уилкен, който отговаря за бизнеса с богати частни клиенти в управителната консултантска компания Cap Gemini. Вярно е, че броят на милионерите е в стагнация в Германия, кредитът им дори се топи. „По-специално традиционните къщи могат да изиграят своите традиции добре в тази среда“, казва Уилкен. Клиентите най-вероятно вярват, че не са заседнали в конфликта на интереси, когато дават съвети и че принуждават клиентите да влязат в собствените си продукти.