Моите 6 най-големи грешки на фондовия пазар - как загубих пари!

Днес искам да споделя с вас своите 6 най-големи грешки на фондовия пазар.

Трябва да кажа, че всички тези грешки ми костваха твърди парични средства и може би тази статия ще ви помогне да не направите една или друга грешка.

Защо мисля, че грешките са част от него

Не мисля, че някой може да каже, че са без грешки на фондовия пазар. Излизате от запасите твърде рано или купувате нещо, което не разбирате, защото емоции като алчност и завист ви вкарват в акции, които са твърде скъпи.

Мисля, че всяка грешка е скок напред. Те се учат да ходят, опитвайки се да паднат и да станат отново. Всяка грешка ни отвежда още една крачка напред, докато се учим от тази грешка. Ето защо започвам с нагласата: „Ако съм взел грешно решение, тогава само аз съм отговорен”. Извинения като:

Пазарът е виновен
Виновна е политиката
Вината е препоръката на борсовото писмо или страница
Просто нямах късмет

Те са отрова за личен успех в обучението. Разбира се, много неща са извън нашия контрол, особено на фондовия пазар. Но нашата проклета работа е да планираме тези неща, за да не ни съсипят и да намалят шансовете. В момента, в който самият аз обмислям лоша инвестиция и си задам въпроса „Какво бих могъл да направя по-добре?“, Аз си давам шанс да намеря и поправя грешки в стратегията или в работата си с емоциите. Ето защо грешките са досадни, но те са възможност непрекъснато да се усъвършенстват и по този начин да печелят повече пари в дългосрочен план и да изградят финансова независимост.

Но сега към моите 6 най-големи грешки.

1. Нямам план за моята инвестиция

Когато започнах да търгувам на фондовата борса, ми беше ясно, че искам да инвестирам в солидни компании в дългосрочен план. Така че в началото просто разгледах дългосрочните резултати и избрах няколко компании, които се развиха много положително и мислех, че тези компании ще съществуват още много години напред. Така че приблизително познавах фирмите и техните продукти. Първите ми покупки бяха Coca-Cola, McDonalds, Deutsche Post, Adidas, Fresenius, Roche, Ab-Inbev, BASF и Deutsche Telekom. Всички тези компании бяха добри инвестиции и всяка една се разви много положително. Днес, след много години на борсата, бих нарекъл този подход (купувайте това, което знаете и сте разработили добре в продължение на много години в дългосрочен план) като добра стратегия. Има причини, поради които някои компании се развиват много положително в продължение на много години и десетилетия.

След това прочетох все повече и повече финансови страници и опознах много нови компании, за чиито имена никога не бях чувал досега. Всички съвети и причини за тези компании бяха разбираеми за мен като начинаещ и аз също купих акции в тези компании. Някои акции се представиха добре, други катастрофално. Документирам всички покупки и продажби, откакто станах публичен в електронна таблица на Excel. Днес ясно виждате, че покупките ми в компании, които всъщност не бих могъл да преценя, са направили чисто шанс (това е като хвърляне на монета).

Ето защо първата грешка, която никога повече не бих направил днес, е купуването на компания като дългосрочна инвестиция, което не мога да преценя.

2. Няма план за финанси

Когато започнах да разглеждам фондовия пазар, просто проследявах корпоративни новини. Основните "основи" винаги са били проблем (съотношения P/E и т.н.), но всъщност не са осезаеми за мен. Поради втората ми степен по бизнес администрация бях принуден да се занимавам интензивно с фирмени оценки и счетоводство. Абсолютната светлина ме осъмна и разбрах, че дългосрочното инвестиране без основни познания в тази област е много трудно. Можете да намерите добри компании (както в моя пример) без никакви финансови познания, но ще бъдете в много по-добра позиция, ако можете да интерпретирате няколко числа. Добър пример за това е класическата ключова цифра за оценка - съотношението P/E. Днес знам точно какво има предвид Уорън Бъфет, когато казва:

„Общите критерии, като дивидентната доходност, съотношението на цената към печалбата или балансовата стойност и дори темповете на растеж нямат нищо общо с оценката.“ - Уорън Бъфет

"Обикновените мерки като дивидентната доходност, съотношението цена-печалба или съотношението цена-балансова стойност и дори темповете на растеж нямат абсолютно нищо общо с оценката на акция"

Дори твърдя, че съотношението P/E е еднолично отговорно за много разочарования сред инвеститорите на дребно. Особено тук, в Германия, тази относително безполезна цифра за съжаление често е причината за предполагаемо евтини покупки на акции. Просто използвам съотношението P/E като ориентир днес. Иначе за мен няма значение при оценяване на запасите. Ще обсъдя защо е така, когато имам възможност.

Откакто се занимавам с тази тема, успехът ми се подобри неимоверно. Мога да разгранича лошите бизнес модели от добрите и по този начин значително да подобря вероятността от добри инвестиции. Годишният отчет на компанията е написан така, че да дава възможност на акционерите да оценят компанията. Можете също така да кажете: „Компаниите комуникират с акционерите чрез годишния отчет“. Ако не можете или не искате да прочетете цифрите, няма да знаете какво иска да ни каже компанията.

Написал съм поредица за бизнес сделки. Ако все още не сте нови в тази област, мога да ви препоръчам:

3. Започнете твърде късно

Всеки, който познава сложния лихвен ефект, знае, че времето е ключов фактор дали постигате целите си или не. Ако искате да станете милионер, имате 3 възможни лоста:

Спестете и инвестирайте повече
Получете повече възвръщаемост
Нека парите да „работят“ по-дълго

Всеки може да работи по №1 и №2. Не се опитвам да увелича жизнения си стандарт, когато печеля повече пари. Това ми помага да инвестирам повече пари и по този начин да намаля финансовата си зависимост по-рано. Опитвам се също да завъртя връщащия винт, което според много „гурута“ не е възможно. Опитът ми казва друго, но кой знае как ще изглежда след 20 години. Ще продължа да търся добри инвестиции, също така защото се забавлявам много с компании и инвестирам директно в компании.

Това, което не можете да промените, е времето, което имате на разположение за инвестициите си. В един момент започваш и в един момент си принуден да спреш. Сигурно е само едно: колкото по-рано започнете, толкова повече ще постигнете. Веднъж създадох малко видео по темата:

4. Опит и смесване на твърде много стратегии

Инвестиране, дивидентни стратегии, търговия в различни варианти - какво е в момента? Започнах като дългосрочен инвеститор, изпробвах различни стратегии между тях (напр. Системи, следващи тенденции, индикатори и облачни диаграми с технология на диаграмите) и завърших с дългосрочно инвестиране отново. Разбира се, винаги е добре да продължите образованието си и да научите нови неща.

В началото на моите борсови дейности обаче не можех точно да ги разгранича. Ето защо започнах напр. Спрете загубата на дългосрочните ми позиции. Защото съм слушал безсмислени и некоректни съвети като „никога не търгувайте без стоп загуба“ или „ограничете загубите и оставете печалбите да текат“. Резултатът беше, че трябваше да продам акциите си на лоши цени. Днес всички акции биха стрували значително повече, отколкото когато бяха продадени. Например купих Adidas за под 80 евро. Днес знам, че когато търгувате, стратегията винаги трябва да работи чрез ограничаване на загубите (обикновено чрез стоп загуба). Дългосрочното инвестиране не изисква спиране. Напротив. Падащите цени трябва да се използват за покупка или покупка отново.

Разликата в начина на мислене и действие се дължи на различното време. Търговецът мисли в краткосрочен и средносрочен план. Инвеститорът винаги в дългосрочен план. Следователно и двете могат да имат успех с различни решения.

Така че днес трябва да призная, че смесването на тези стратегии (защото не знаех по-добре) беше грешка. Винаги трябва да знаете коя стратегия следвате, да я прилагате последователно и да продължавате да се подобрявате. Няма свещен Граал. Трябва да намерите стратегията, която ви подхожда и за която имате добри чувства (за мен портфолио с фокусирана стойност, инвестиращо с няколко забележителни компании и в същото време изграждане на дългосрочен дивидентен портфейл). Тъй като влагам по-голямата част от парите си в Value Devesting Depot, винаги се опитвам да се подобря в тази област и да придобивам все повече знания. Моят опит на фондовия пазар ми казва, че повече знания са равни на повече печалба. Много просто изчисление.

5. Използвайте грешни източници на информация

Не искам да правя разбиване на вестници или страници. Но на практика няма сайт за финанси в Германия (с изключение на частни блогове и други частни източници), който да се интересува от предоставяне на най-добрата информация. Без значение коя немска финансова страна гледате. Платформите печелят парите си, като пускат реклами и в „новините“ се поставят само статии с цел да накарате да кликнете върху всякакви връзки, които след това предлагат продукти и писма на фондовия пазар.

Не мислиш ли? Отидете на която и да е финансова страница и прочетете „Статии“. Почти няма статии без връзки към "продуктови страници".

Ето защо чета почти изключително американски страници. Тук има ключова разлика: Тези сайтове се опитват да продават свои услуги. Как можете да убедите клиента, че тези услуги са полезни за тях? Като имате безплатно съдържание вече страхотно и след това искате повече от него, защото виждате полза. Следователно тези страници вече предлагат значително по-високо качество от немските портали за продажби на връзки. Ето списък на сайтовете, които използвам:

Барънс
Зорница
Гуруфокус
Търся Алфа
Закс
Водачи

Ако познавате добри немски портали, напишете го в коментарите. Тогава всички пак можем да се възползваме от него J

6. Оставете твърде малко пари настрана

Направих грешката, като оставих твърде малко пари настрана. В резултат на това не можах да използвам резервите си, за да компенсирам повредата на двигателя (почти 10 000 евро щети), която имах в началото на 2016 г. В резултат на това почти трябваше да продам акции или да взема назаем пари в кратки срокове при огромни лихвени проценти. За щастие някой успя да ми помогне в кратки срокове. Въпреки това днес трябва да призная това като класическа грешка.

Оттогава съм увеличил значително резервите си и следователно съм инвестирал по-малко от обикновено през последната година. Съществува насока за резерва от 3 пъти месечната заплата. Имах около два пъти тази сума като резерв. Така че не можах да компенсирам 10 000 евро щети. Не мисля, че трябва да сте подготвени за всеки случай, но двойно месечната заплата като резерв определено не ми е достатъчна. Сега съм около 4 пъти повече от това.

Заключение Грешка на фондовия пазар

„Опитът е сбор от всички грешки“

Моите 6 най-големи грешки на фондовия пазар: Всеки ги пропуска

Твърдо вярвам, че всяка грешка ме отвежда още повече. Разбира се, човек винаги трябва да се учи от грешките и да не повтаря грешките. Със сигурност ще направя и други грешки, които горе-долу в крайна сметка ще ми струват пари. Това не ме притеснява. Изводът е, че все пак ще има голям плюс и ще стана по-добър инвеститор за всяка грешка.

Имайки това предвид, ви пожелавам хубав уикенд по Петдесетница. Ако сте допуснали подобни или други грешки, ще се радвам да чуете от вас чрез коментар 🙂

9 коментара. Оставете ново

Здравей Кристиян,
интересна статия, особено препратка към препоръката по темата за финанси/бизнес отчети. Сега въпрос: колко време обикновено гледате компания, преди да инвестирате в нейните акции?

няма общ отговор на това. Понякога само няколко седмици, понякога няколко години. Мисля, че можете да чакате добри възможности от време на време. Обикновено има добри неуспехи поне веднъж годишно, когато някои кандидати за гледане също достигат прага ми за покупка. Не е нужно да притежавам всички акции в портфолиото си, просто се възползвам от най-добрите възможности. Междувременно използвам паричните си наличности, за да пиша путове и затова не оставям капитала да лежи наоколо безполезен.

Хубав преглед на вашите „грешки“. Всички добри и важни точки.
Веднъж също допуснах грешката от точка 6. Това ми даде идеята да задам 5 въпроса, които трябва да си зададете ПРЕДИ да инвестирате на фондовия пазар, недвижими имоти и т.н .: https://hobbyinvestor.de/fuenf-fragen/
Вярвам, че твърде много инвеститори инвестират парите си в дългосрочен план твърде бързо и не мислят за себе си или семейството си.

Здравей Кристиян,
Използвам главно вашия блог за ценни съвети и този на Jasper Quast, който често публикува интересни икономически и политически статии!
Като страна на запасите използвам предимно SeekingAlpha ! Наистина страхотен сайт, където се сблъскват много различни стратегии/мнения. Наскоро попаднах на сайта MeetInvest. По принцип подобен сайт на SeekingAlpha, само че запасите от iRe подробни скенери могат да бъдат филтрирани според стратегии от всички инвестиционни легенди. Например, според магическата формула от Greenblatt.
MfG Доминик

Здравей Доминик,
хубаво, че си тук:). Мисля, че и блогът на Джаспър е страхотен! SeekingAlpha е наистина страхотен сайт. Благодаря за съвета с MeetInvest. Още не знаех тази страна. Ще ги разгледам и ако е необходимо, ще ги представя тук!
поздрав

много хубав пост, който ми напомня малко за себе си. Също така трябваше да прекарам известно време в разработването на правилната за мен стратегия (дългосрочно + въз основа на ключови цифри). И под това имам предвид изрично „правилния за мен“. Други ще бъдат доволни от опциите. Следващият с валутна търговия.

Най-удивителното за мен след всички тези години беше, че вече бях опознал необходимите основи (т.е. ключовите цифри + счетоводство) по време на следването си. „За съжаление“ по това време не разбирах за какво е добре, или по-скоро разчитах повече на технически умения (програмиране + бази данни), което в ретроспекция не беше най-лошото, тъй като сега печеля капитала, който ми трябва След това мога да инвестирам.

Отново се разпознавам 🙂
Познах и счетоводните факти рано, но за съжаление едва на втората си степен разбрах колко полезни са за фондовия пазар 🙂

Още нещо ми хрумна: Статиите в Gurufocus също имат силно променливо качество. SeekingAlpha е още по-добре. Използвам главно Gurufocus заради ключовите фигури ... Няма да намерите много полезни на немските сайтове. Най-добрата информация все още може да бъде намерена във форуми като форума за ценни книжа.

Вашият съвет номер 4, „Опит и смесване на твърде много стратегии“ удря нокътя на главата. Търговските стоп-загуби са добър пример за това как можете бързо да загубите себе си в малките и малките. Да не говорим за големите решения, които могат да ви накарат да загубите представа за нещата (активни спрямо пасивни, план за спестявания срещу пазарно време).