Как да определите линията на най-малкото съпротивление с помощта на основни данни

В предишната статия обсъдихме защо основите са важни и как да се синхронизираме с пазарните настроения. Оттогава получих многобройни имейли от читатели, описващи тяхното разочарование от опитите да следват фондацията. Ето основните точки, обхванати в повечето имейли:

„Колко пъти, когато данните излизат по-добре от очакваното, пазарът се разпродава. Просто не вярвам, че основните данни са полезни за търговия. ".
„RBA остави лихвата непроменена, но цената се покачи и не разбирам защо. Това е объркващо. ".
"Фед повишава лихвените проценти, а доларът се връща назад, така че защо просто не следвате класациите?"

Позволете ми да кажа точно тук и сега, ако се сблъскате с подобни въпроси, ще бъде относително лесно да изведете търговията си на следващото ниво. Простият факт е, че задълбоченото разбиране на основните данни ще идентифицира линията на най-малко съпротивление (краткосрочна или дългосрочна) и ще ви даде увереност, която вероятно никога не сте изпитвали в своята търговия.

Придайте цвят на вашите диаграми

„За мен всяка търговска идея трябва да бъде добре обмислена и добре обоснована, преди да отворя позиция.“ - Бил Липшиц, Market Mage

Подбуждащ размисъл пример, който бих искал да използвам, за да илюстрирам важността на разсъжденията на фондацията на първо място, а само на второто, е когато бивш търговец от Caxton Associates (основан от съветника на пазара Брус Ковнер) веднъж ме попита:

„Ако трябва да ви дам 5 милиона долара, за да се насочите към търговска идея, кое обяснение ще ми звучи по-убедително?

Бих искал да купя AUDUSD, тъй като двойката преминава 20-дневната пълзяща средна, а RSI е над 50.
Бих искал да купя австралийския, защото последната оценка на икономиката от Централната банка на Австралия беше изненадващо оптимистична, въпреки факта, че лихвеният процент беше оставен непроменен. Шефът на RBA Лоуи също беше изненадващо оптимистичен за обменния курс. "

Примерите по-горе не са оригиналните въпроси, които ми бяха зададени, но те носят същото значение и са подходящи примери, които в момента се разгръщат на пазарите. Ключовият момент е, че чисто техническият анализ е доста безполезен за оправдаване на значителни сделки. Не казвам, че е невъзможно да се търгува само с технически анализ. Казвам, че доброто разбиране на това, което движи цената, може да предложи много увереност при преминаване към диаграми. .

Вашите сделки винаги трябва да бъдат оправдани в основната област, първо, и в техническата област, второ. Когато и двете части са проверени, това дава голяма увереност. .

Един от положителните странични ефекти от проследяването на фундаментални истории зад движението на цените е, че сроковете стават до голяма степен без значение. Много търговци се губят, защото едната времева рамка е меча или настрани (като седмичната графика по-горе), а другата времева рамка е възходяща (като в таблицата по-долу).

Но този привиден пъзел може лесно да бъде решен с разбиране на настроението. Както е илюстрирано в предишната ни статия, централните банки са основните участници на валутните пазари. Така че първото нещо, което трябва да имате предвид е:

дългосрочната тенденция (или линия с най-малка съпротива) за която и да е валута се определя от политиката на нейната Централна банка. Централните банки, с постоянния си анализ на основните показатели (на първо място, индекса на потребителските цени, БВП, заетостта), съвсем ясно ще изразят намеренията си чрез стратегия за разкриване на по-нататъшна политика.

Второ, не забравяйте да вземете предвид ефекта от настроението:

какви данни излязоха след последното заседание на централната банка?
какво очакват участниците на пазара (което е същото като да кажете „какво се отстъпва при текущата пазарна цена“)?
има ли преобладаващ геополитически фактор, движещ пазара (което се нарича „външно събитие“ в жаргона на централната банка)?