Морален риск и начини за предотвратяване, Условия за възникване на морален риск -
Условия за възникване на морален риск
Колата ви се повреди и отивате в сервиз. Автомеханикът съобщава, че малка, но скъпа част не работи и предлага да я замените. Трябва да вземете решение въз основа на информацията, която автомеханикът ви е предоставил. Не знаете за колите, трябва да се доверите на автомеханик и да се съгласите да замените скъпа част. Може да се сблъскате със случай на морален риск със скрита информация [1] .
Лице, което притежава информацията, необходима за вземане на решение, може да има интереси, които се различават от интересите на лицето, което взема решението, и това лице може да се възползва от неговото информационно предимство, за да вземе решение, което е от полза за него. Информацията, която това лице ще предостави на страната, която взема решението, няма да бъде пълна и точна, тъй като информираната страна ще се интересува от влиянието на решението на другата страна в посока, която е изгодна за нея.
Решавате да замените скъпа част, колата работи една седмица след ремонт и след това отново се разваля. Свързвате се с друг автомеханик и той ви информира, че подмяната на частта е направена зле и отново трябва да платите за ремонта, а освен това губите много време в опити за ремонт на колата. Отново сте изправени пред морален риск от първия автомеханик. То беше причинено от друг тип информационна асиметрия - скрити действия. Ако купувачите не са в състояние да контролират качеството на продукта или услугата, която купуват, тогава доставчиците имат стимули да доставят нискокачествени продукти и услуги с минимални усилия, без необходимото старание и грижи. И в първия, и във втория случай страда не само купувачът, но и цялото общество като цяло - има загуба на ресурси.
Така че моралният риск може да се определи, както следва [2]: моралния риск - това са действията на икономическите агенти за максимизиране на собствената им полезност в ущърб на другите в ситуации, когато те не усещат изцяло последиците (или не се радват на пълните предимства) от своите действия поради несигурността и непълнотата на договорите, които пречат възлагането на всички щети (или получаване на всички ползи) на съответния агент.
Ситуациите, при които възниква морален риск, се характеризират с комбинация от следните условия:
- • интересите на изпълнителя и клиента не съвпадат, изпълнителят преследва собствените си интереси в ущърб на интересите на клиента;
- • изпълнителите са застраховани срещу неблагоприятните последици от своите действия;
- • клиентът не е в състояние да упражнява пълен контрол и перфектна принуда.
Някои ресурси са по-изложени на морален риск, отколкото други. Американските икономисти А. Алчиан и С. Удуърд наричат такива ресурси, законните начини за използване на които може да са много, но използването им по предназначение е трудно да се контролира [5]. Човекът, който управлява използването на пластмасовия ресурс, има повече възможности тайно да повлияе на очакваните резултати в своя полза. Ако контролът върху използването на пластмасов ресурс изисква високи разходи, съществува опасност от морален риск. Ресурсите, които не са пластмасови, не изискват контрол върху тяхното използване.
Пример за индустрия с ниска степен на пластичност на ресурсите са железниците, комуналните услуги, авиокомпаниите и рафинирането на нефт (за разлика от геоложкото проучване на петролните полета). Най-гъвкавият ресурс е човешкият капитал. Следователно изследователски компании и предприятия, където човешкият капитал играе основна роля, например модната индустрия, адвокатски кантори, предприятия, ангажирани със създаването на компютърни програми, архитектурни компании и т.н. най-изложени на морален риск.
Парите също са много гъвкав ресурс. Тъй като заемите могат да се използват за други цели, което застрашава възвръщаемостта им, а контролът върху действията на кредитополучателите е доста труден и изисква високи разходи, опасността от морален риск в тази област е много сериозна.